You can use word прекратила

Стой - it is a commаnd for smb. who going or driving and must to stop In your case better to use words "остановилась", "прекратила", "перестала"

No, there is something wrong. You can use Стой like a command Stop. But in the sentence you should say Я начала смеяться, но остановилась потому что она сказала это серьезно

How do you correctly use стоять as to stop? I've only ever heard Стой! Can I use it in a sentence such as я начинала смеяться, а стояла потому что она серёзно это сказала. "Стой!" is the most common imperative for "Stop!" The form "Стоять!" is obviously the infinitive for the verb 1 to stop. 2 to stand. But it can also be a command for a dog to stand up or an authoritative order to stop. to stop doing something = перестать / прекратить / остановиться In Russian there is an overlap with similar-stemmed words and meanings "to stand" and "to stop". Например. Я читал книгу и встал посреди слова. - может значить как встал со стула, так и застрял на слове. Он шёл по дороге и вдруг встал. Он шёл по дороге и вдруг остановился.

Я начала (or наЧАЛ if you're male) смеяться, но остановилась (остановиЛСЯ if you're male) поскольку она говорила серьёзно. Я начала смеяться но перестала (переСТАЛ if male), поскольку она говорила серьёзно. P.S.: Поскольку = Потому что (because). Also you could say - я НАЧАЛА БЫЛО смеяться. I ALMOST started to laugh...